支付宝区块链保险产品存8大问题,“相互保”并不保险

2018-10-26 11:01
作者:深度君
来源:链深度

10月16日,支付宝突然宣布正式上线“相互保”。一上线,就迅速引爆舆论,截至10月25日14点,“相互保”参保用户已超过1000万,且人数还在不断增加。

“相互保”是一款互助型互联网保险产品,由支付宝旗下的蚂蚁保险、芝麻信用联合信美相互保险推出,瞄准重疾险市场,支付宝芝麻分650分及以上且年龄在59岁以下的蚂蚁会员无需交费,即可加入到“相互保”中,获得包括恶性肿瘤(癌症)在内的100种重大疾病的保障,在他人患病产生赔付时参与费用分摊,自身患病也可以一次性领取10万或30万的保障金。该款产品一经推出,就受到热捧,在短短九天时间里参保人数就已破千万,是继“余额宝”之后支付宝推出的又一款网红产品,“相互保”也被认为是开启了普惠保险的新时代。

链深度注意到,该款产品引入了区块链技术,保障线上参保信息公开透明且不可篡改,由蚂蚁金服旗下的蚂蚁区块链提供技术支持,而这似乎也是该款产品可圈可点的地方。

然而,在受到用户追捧的同时,“相互保”也收到各方质疑的声音,认为其产品设计缺陷较多,费用不明,保障有限,且存在业务风险和政策风险,无法替代商业保险。

0元加入先参保后付费

保险是每个人的必需品,尤其是针对大病医疗保障的重疾险,一份保障就意味着一份安心。但因其价格偏高、赔付条款复杂等原因多数人不愿意购买。

近日,蚂蚁保险、信美相互保险联手推出一款“相互保”产品:芝麻分650分及以上的蚂蚁会员(60岁以下)无需交费就能加入,获得包括恶性肿瘤在内的100种大病保障,在他人患病产生赔付时参与费用分摊,自身患病则可一次性领取最高30万元的保障金。

作为一款线上保险产品,“相互保”推出之后即受到广泛关注。据链深度观察,自10月16日正式上线以来,在短短9天时间里,该款产品的参与人数已超过1000万,截至10月25日14:00,参保人数已达10,989,356人。

参保操作非常简单,打开支付宝APP,在首页搜索“相互保”,或通过“支付宝-我的-蚂蚁保险”找到相应服务入口,就能加入“相互保”保障计划。

据该款产品的负责人介绍,与一般保险产品根据疾病发生率定价、需先行支付固定保费不同,“相互保”根据实际发生赔付案例的情况进行费用分摊。根据规则,每月两次公示、两次分摊。公示无异议的所有赔案产生的保障金,加上规定的10%管理费,会在分摊日由所有用户均摊。

事实上,“相互保”宣称0元加入但并非真的免费,属于先参保再付费的形式,每月两次公示、两次分摊,均摊实际金额会根据每期公示的实际情况而定。“相互保”承诺,单一出险案例中,每个用户被分摊到的金额不会超过1毛钱。

举例来说,假设某一期公示时,“相互保”中成员人数为500万,公示100个出险案例,最高赔付金额为3000万元,加上协议中规定的10%管理费300万元。那么在分摊日,就是500万人平摊3300万元,每人当期扣除保费为6.6元。如果不愿意继续分摊,用户在完成公示分摊后,可以选择随时退出。

设计缺陷多且存在多重风险

乍一看,“相互保”的保障条款非常吸引人,“0元加入、每个案例分摊不超过1毛钱”等,但如果对其产品条款进行仔细研究,就会发现,该款产品存在很多设计上的缺陷,对个人条款和保障方面的避重就轻式的表述容易误导用户,且存在产品停售等业务上和政策上的问题。

扒开“相互保”外衣来看一看这款产品的本质,链深度总结问题如下:

1. 健康告知不严格

购买任何保险产品之前都需要符合健康告知,不符合健康告知的投保人不应该投保该产品,也即意味着购买保险需要提前在身体状况良好的情况下进行购买。

然而,在“相互保”这款产品的宣传中,并没有对健康告知进行说明,用户仅能在其条款协议中查看,但多数参保人可能都没有查阅过此项,只是冲着“0元加入”的宣传语盲目参保,这即意味着,在不符合健康要求的情况下投保是无效的。

2. 限制保障年龄且保额随年龄增长而降低

“相互保”对保障年龄进行了限制,上限为59岁,在此之前加入参保的用户,会在年满60岁时自动退保。

在保障金额方面,39岁及以下参保者出险,赔付金额最高为30万元;40岁至59岁出险,赔付金额为10万元。

可见,“相互保”该款产品的保额是随年龄增长而降低的。根据2016年中国保监会发布的《中国人身保险业重大疾病经验发生率表(2006-2010)》显示,人一生罹患重大疾病的风险,是随着年龄的增加而增加的,而无论男女,40岁以后重大疾病的发病概率会快速提升,45岁以前的发病概率约为4.5%,而60岁以前发病概率约为15%,60岁以后的发病概率则达到20%。

通过以上数据可以看出,“相互保”保额以40岁为临界点,保费从30万调整至10万元,与同类产品比较,保障不存在优势。并且,以40岁为界区分两类人,保额不同,但分摊损失一样,并未根据年龄差别定价,存在设计缺陷。

3. 只保障重大疾病

“相互保”是属于重疾险险种,保障范围包括恶性肿瘤(癌症)在内的100种重大疾病,但如果一旦确诊为重大疾病,那么该产品所承诺保障的赔付金额(10万-30万)是远不足以支付医疗费用的。

数据显示,国内癌症治疗平均费用为50万元至60万元,全国因病返贫占贫困人口42%以上,而2017年我国健康险的市场渗透率仅为9.1%。

蚂蚁金服保险事业群总裁尹铭也表示,“相互保”并不能替代重疾险。因为“相互保”保障额度不够高,重大疾病的患者和家庭所需要的医疗成本远远高于这一数额;保障期限也不够长,不含60岁以上人群,而重大疾病的发病率会随年龄递增而不断升高。

4. 费用不明

“0元加入”并非意味着免费,“相互保”的费用采取的是分摊原则,按照协议,每月14日、28日为保障金及管理费分摊日,信美相互将通过支付宝自动划扣成员的每期分摊金额,一个赔付案例金额不超过0.1元。

听上去分摊费用不会很高,但如果考虑到发病案例概率问题、赔付案例及人数增加等情况,与一般商业重疾险相比,“相互保”的每月分摊费用可能并不划算。

5. 不保证费率

“相互保”运行的前提是成员数要大于等于330万人,因此每个理赔案件一个成员最多承担1毛钱,如果理赔案件增多,则每个成员承担的费用同比例会增多,因此费率是变化的。

6. 不保证续保且产品可能停售

“相互保”保险条款明确显示,其保障期限“最长不超过一年”,且一年期满后,不保证续保,且投保人的年龄上限不能超过59周岁;再者,如果“相互保”运行3个月后成员人数少于330万,或者出现不可抗力及政策因素导致相互保无法存续,该款产品很可能停售。

事实上,1年期的保险产品都是不保证续保的,这种短期重疾险的优势是保费低、杠杆高,可以很低的保费撬动很高的保额,对于预算不高的投保人来说,短期重疾险的确能够解决其一部分保障方面的问题。但是弊端也比较明显,因为保障期只有1年,产品可能停售,如果在保险期间身体状况发生变化,一旦遇上所购买的短期重疾险停售,再次购买其他重疾险的时候很有可能因为不符合健康告知状况而导致不能购买相关的重疾产品,这是1年期的短期重疾险最大的短板。

7. 疾病高发人群聚集或导致分摊费用上升

极端情况是产品后期可能出现“劣币驱逐良币”现象,这是一个不可不考虑的问题。试想,如果疾病高发人群聚集在参保者群体当中,那么将会推高每期的分摊费用,导致一些不易发疾病人群心理的不平衡,于是通过“用脚投票”的形式退保,将导致互助群体人群进一步减少,直至触发互助机制终止,这是“相互保”运营的一个最大的风险。

8. 政策风险与市场环境变化

风险共担模式并不新鲜。2016年,包括水滴互助、康爱公社、人人互助等互联网互助产品在市场中涌现,水滴互动还得到过腾讯的投资。

但为了大量吸引会员,一些网络互助平台有违规宣传和经营现象,将互助计划与保险产品进行对比和挂钩;通过多种形式向社会公众承诺赔偿给付责任,或诱导公众产生获取高额保障的刚性赔付预期,公开宣称足额赔付和提取准备金。为此,保监会还曾展开专项整治行动。

“相互保”是经过向银保监会备案通过的保险产品,信美相互保险亦持有国内相互制寿险牌照,与此前的互联网互助产品并不相同,但保险产品是受到政策影响非常大的产品之一,如政策发生调整或改变,停售并非不可能。

另外,市场环境的变化也是需要考虑的因素之一,“相互保”是否能够在快速变化的市场环境中保持其竞争力,也存在诸多不确定性。

鉴于以上种种问题的客观存在,“相互保”这款产品还吸引千万人参与,链深度分析认为,大部分参保者可能此前并未参投过任何商业健康保险,缺乏对保险知识和细则的了解。这也充分说明,未来一段时间,保险在我国仍然具有较大的市场发展空间,且随着我国人口老龄化问题的加剧,普通家庭对保险的需求将会愈加强烈。

引入区块链技术可圈可点

 “相互保”是由中心化机构发行,结合了区块链技术的一款保险产品,通过引入区块链技术,将所有参保人的信息记录在区块链上,使链上信息公开透明、不可篡改,为被保险人提供了一个低成本的信任机制,保证了参保人信息及交易的真实性,降低了核保成本,简单赔付率可达90%,同时,结合区块链之后,该款产品的运营成本也将得到大幅降低,这是该款产品可圈可点的地方。

“简单赔付率”指标是计算保险公司或行业同一个周期内的保险赔付支出额与保费收入额的比值。

根据中国银保监会公布的数据,在2015~2017年三年间,中国保险行业平均的简单赔付率约为33.4%。由此可见,“相互保”的90%的简单赔付率具备一定优势。

尽管如此,仍然无法说明“相互保”是一款有比较优势的好产品,只能说,该产品对公众的保险知识普及和教育做出了一定的贡献,让公众意识到保险的重要性和必要性,同时,也为区块链的应用实践增添了新例。

事实上,在对区块链技术的应用上,蚂蚁金服一直走在行业前列。今年9月20日在云栖ATEC峰会上,蚂蚁金服副总裁、区块链负责人蒋国飞宣布推出蚂蚁区块链BaaS服务平台,并分享了蚂蚁区块链在共识机制、智能合约、可信计算、隐私保护、跨链互操作上的技术路径的实现。

截至目前,蚂蚁金服的区块链布局已经落地了15个应用场景,初步的区块链生态已经形成。